المقايضة والتوافق المزدوج للرغبات

لفهم فائدة النقود، يجب أن نتخيل كيف سيكون العالم بدونها. كيف سيتبادل الناس السلع والخدمات؟ تعتمد الاقتصادات التي لا تستخدم النقود عادةً على نظام المقايضة. المقايضة—أي مبادلة سلعة أو خدمة بأخرى حرفياً—غير فعالة للغاية في محاولة تنسيق المبادلات في اقتصاد حديث متقدم. في الاقتصاد الذي لا يستخدم النقود، يتطلب التبادل بين شخصين التوافق المزدوج للرغبات، وهي حالة يرغب فيها كل شخص في سلعة أو خدمة معينة يمكن للشخص الآخر توفيرها. على سبيل المثال، إذا أراد محاسب زوجاً من الأحذية، فيجب على هذا المحاسب أن يجد شخصاً لديه زوج من الأحذية بالحجم الصحيح ومستعداً لمبادلة الأحذية ببعض ساعات من الخدمات المحاسبية. من المرجح أن يكون ترتيب مثل هذه المبادلة صعباً. فكر في مدى تعقيد مثل هذه المبادلات في اقتصاد حديث، مع تقسيم العمل الواسع الذي يشمل آلاف وآلاف الوظائف والسلع المختلفة.

مشكلة أخرى في نظام المقايضة هي أنه لا يسمح لنا بالدخول بسهولة في عقود مستقبلية لشراء العديد من السلع والخدمات. على سبيل المثال، إذا كانت السلع قابلة للتلف، فقد يكون من الصعب مبادلتها بسلع أخرى في المستقبل. تخيل مزارعاً يرغب في شراء جرار بعد ستة أشهر باستخدام محصول طازج من الفراولة. بالإضافة إلى ذلك، بينما قد يعمل نظام المقايضة بشكل كافٍ في الاقتصادات الصغيرة، فإنه سيمنع هذه الاقتصادات من النمو. فالوقت الذي كان الأفراد سيقضونه في إنتاج السلع والخدمات والاستمتاع بوقت الفراغ يقضونه في المقايضة.

وظائف النقود

تحل النقود المشاكل التي يخلقها نظام المقايضة. (سنتطرق إلى تعريفها قريباً). أولاً، تعمل النقود كـوسيط للتبادل (medium of exchange)، مما يعني أنها تعمل كوسيط بين المشتري والبائع. فبدلاً من مبادلة الخدمات المحاسبية بالأحذية، يقوم المحاسب الآن بمبادلة الخدمات المحاسبية بالنقود. ثم يستخدم المحاسب هذه النقود لشراء الأحذية. ولكي تعمل النقود كوسيط للتبادل، يجب أن يقبلها الناس على نطاق واسع كوسيلة للدفع في أسواق السلع والعمل ورأس المال المالي.

ثانياً، يجب أن تعمل النقود كـمخزن للقيمة (store of value). في نظام المقايضة، رأينا مثال صانعة الأحذية التي تبادل الأحذية بالخدمات المحاسبية. ومع ذلك، فإنها تخاطر بأن تصبح أحذيتها قديمة الطراز، خاصة إذا احتفظت بها في مستودع للاستخدام المستقبلي—فقيمتها ستنخفض مع كل موسم. الأحذية ليست مخزناً جيداً للقيمة. الاحتفاظ بالنقود هو طريقة أسهل بكثير لتخزين القيمة. أنت تعلم أنك لست بحاجة إلى إنفاقها على الفور لأنها ستحتفظ بقيمتها في اليوم التالي، أو في العام التالي. لا تتطلب هذه الوظيفة أن تكون النقود مخزناً مثالياً للقيمة. ففي اقتصاد يعاني من التضخم، تفقد النقود بعض قوتها الشرائية كل عام، لكنها تظل نقوداً.

ثالثاً، تعمل النقود كـوحدة حساب (unit of account)، مما يعني أنها المقياس الذي نقيس به القيم. على سبيل المثال، قد يتقاضى محاسب 100 دولار لتقديم إقرارك الضريبي. يمكن لتلك الـ 100 دولار شراء زوجين من الأحذية بسعر 50 دولاراً للزوج. تعمل النقود كمقام مشترك، وهي طريقة محاسبية تبسط التفكير في المفاضلات.

أخيراً، وظيفة أخرى للنقود هي أنها يجب أن تعمل كـمعيار للدفع المؤجل (standard of deferred payment). وهذا يعني أنه إذا كانت النقود قابلة للاستخدام اليوم لإجراء عمليات شراء، فيجب أن تكون مقبولة أيضاً لإجراء عمليات شراء اليوم يدفعها المشتري في المستقبل. تُصاغ القروض والاتفاقيات المستقبلية بشروط نقدية، ومعيار الدفع المؤجل هو ما يسمح لنا بشراء السلع والخدمات اليوم والدفع في المستقبل. وهكذا، تخدم النقود كل هذه الوظائف—فهي وسيط للتبادل، ومخزن للقيمة، ووحدة حساب، ومعيار للدفع المؤجل.

النقود السلعية مقابل النقود الإلزامية

لقد اتخذت النقود أشكالاً متنوعة في ثقافات مختلفة. استخدم الناس الذهب والفضة وودع الكاوري والسجائر وحتى حبوب الكاكاو كنقود. على الرغم من أننا نستخدم هذه العناصر كـنقود سلعية، إلا أن لها أيضاً قيمة من استخدامها كشيء آخر غير النقود. على سبيل المثال، استخدم الناس الذهب عبر العصور كنقود، على الرغم من أننا اليوم لا نستخدمه كنقود بل نقدره لخصائصه الأخرى. الذهب موصل جيد للكهرباء وتستخدمه صناعات الإلكترونيات والفضاء. وتستخدم صناعات أخرى الذهب أيضاً، مثل تصنيع الزجاج العاكس الموفر للطاقة لناطحات السحاب، ويستخدم في الصناعة الطبية أيضاً. وبالطبع، للذهب قيمة أيضاً بسبب جماله وقابليته للتشكيل في صناعة المجوهرات.

كنقود سلعية، خدم الذهب تاريخياً غرضه كوسيط للتبادل، ومخزن للقيمة، ووحدة حساب. العملات المدعومة بالسلع هي أوراق نقدية دولارية أو عملات أخرى قيمتها مدعومة بالذهب أو سلع أخرى محفوظة في بنك. خلال جزء كبير من تاريخها، كان الذهب والفضة يدعمان المعروض النقدي في الولايات المتحدة. ومن المثير للاهتمام أن الدولارات القديمة التي يعود تاريخها إلى عام 1957، تحمل عبارة “Silver Certificate” مطبوعة فوق صورة George Washington، كما يوضح الشكل 27.2. وهذا يعني أن حامل الورقة النقدية يمكنه أخذها إلى البنك المختص واستبدالها بما يعادل دولاراً من الفضة.

شكل 27.2 شهادة فضية وورقة نقدية أمريكية حديثة حتى عام 1958، كانت الشهادات الفضية نقوداً مدعومة بسلع—مدعومة بالفضة، كما تشير الكلمات “Silver Certificate” المطبوعة على الورقة النقدية. اليوم، يدعم البنك الاحتياطي الفيدرالي الأوراق النقدية الأمريكية، ولكن كنقود إلزامية (نقود ورقية غير قابلة للتحويل أصبحت عملة قانونية بمرسوم حكومي). (المصدر: "One Dollar Bills" بواسطة “The.Comedian”/Flickr Creative Commons, CC BY 2.0)

مع نمو الاقتصادات وتزايد طابعها العالمي، أصبح استخدام النقود السلعية أكثر إرهاقاً. اتجهت الدول نحو استخدام النقود الإلزامية. النقود الإلزامية ليس لها قيمة جوهرية، ولكن الحكومة تعلن أنها عملة قانونية للبلاد. على سبيل المثال، تحمل الأوراق النقدية للولايات المتحدة العبارة: “THIS NOTE IS LEGAL TENDER FOR ALL DEBTS, PUBLIC AND PRIVATE.” بعبارة أخرى، بمرسوم حكومي، إذا كنت مديناً، فمن الناحية القانونية، يمكنك سداد هذا الدين بالعملة الأمريكية، حتى لو لم تكن مدعومة بسلعة. الدعم الوحيد لنقودنا هو الإيمان والثقة العالميين بأن العملة لها قيمة، لا أكثر.